Kif tibbenefika mid-Dħul ta 'Bond mingħajr Taxxa
Ħafna investituri jixtru bonds għal żewġ raġunijiet bażiċi: Huma sikuri u jipprovdu dħul. Il-bonds jistgħu jipprovdu xi stabbiltà għall-portafoll tiegħek biex tiġġieled il-volatilità tal- ħażniet filwaqt li għadhom jiġġeneraw dħul kurrenti jew futur.
L-investituri normalment ma jfittxux li l-bonds jaqbżu l-ħażniet, għalkemm dan jiġri minn żmien għal żmien. Il-funzjoni ewlenija taż-żamma ta 'bonds f'portafoll hija li tikseb l-istabbiltà u d-dħul.
Iżda mbagħad hemm il-kwistjoni tat-taxxa. Jekk għandek ħażniet proprji, ma tħallasx it-taxxi fuq it-tkabbir tagħhom sakemm tbigħhom, u mbagħad int biss intaxxat bir-rata tal-qligħ kapitali. Anki d-dividendi jirċievu trattament fiskali speċjali. Imma dak mhux il-każ bonds.
Sitwazzjoni tat-Taxxa
Il-bonds jista 'jkollhom konsegwenzi fiskali immedjati minħabba li tipikament jirċievu dħul minnhom darbtejn fis-sena. Hekk kif is-sitwazzjoni tat-taxxa tinqasam għal kull tip ta 'bond:
- Kwistjonijiet tat-Teżor tal-Istati Uniti : Dawn in-noti u l-kontijiet jiġġeneraw taxxa fuq id-dħul federali, iżda l-ebda taxxa statali jew lokali.
- Bonds Muniċipali: Muniċipalitajiet, xi drabi magħrufa bħala munis, huma ħielsa mit-taxxa fil-livell federali. Jekk tixtrihom fl-istat fejn tgħix, jistgħu jkunu ħielsa mit-taxxi statali u lokali ukoll. Dawn xi drabi jissejħu "ħielsa tripla" għal dik ir-raġuni.
- Bonds Korporattivi : Bonds korporattivi m'għandhomx dispożizzjonijiet ta 'taxxa ħielsa.
- Bonds ta 'Kupun Żero : Bonds ta' kupun żero jinbiegħu bi skont fil-fond u ma jħallsu l-ebda interess annwali. Il-valur nominali sħiħ jitħallas mal-maturità. Imma hemm qabda. L-IRS jikkalkula l-imgħax "impliċitu" annwali fuq il-bonds u int responsabbli għal dak l-ammont anki jekk ma tirċevix fil-fatt sakemm il-bonds jimmaturaw. Iva, taqra dik b'mod korrett. Int intaxxat issa fuq id-dħul li għadek ma rċivejtx u tista 'ma tirċevix għas-snin li ġejjin.
Kif tistgħu taraw, il-bonds muniċipali huma ovvjament l-aħjar ftehim tat-taxxa. Ir-rendiment fuq munis jirrifletti dan il-benefiċċju.
Do the Math
Hemm mod mgħaġġel biex tara kif il- bonds muniċipali jitqabblu ma 'stokk fuq bażi ta' wara t-taxxa li, wara kollox, hija l-unika bażi li tgħodd. Tista 'tikkalkula l-ekwivalenti taxxabbli tar-ritorn tal-bond muniċipali billi tuża din il-formula:
Stampa r -rata tat-taxxa marġinali tiegħek, li huwa dak li tħallas fuq id-dollaru li jmiss ta 'dħul li taqla'. Naqqasha min-numru 1. Imbagħad qassam rendikont muni bir-riżultat biex tikseb l-ekwivalenti taxxabbli. Per eżempju, jekk int ser tkun fil-faxxa tat-taxxa ta '28 fil-mija u qed tikkunsidra muni b'rendiment ta' 2.8 fil-mija, il-kalkolu jkun jidher bħal dan:
0.028 / (1 - 0.28) = 3.89%
Dan il-muni jagħtik l-istess ritorn effettiv bħal sigurtà taxxabbli li tħallas madwar 3.89 fil-mija. Jekk iżżid it-taxxi statali u lokali, tista 'timbotta r-redditu ekwivalenti taxxabbli saħansitra ogħla.
Konklużjoni
Naturalment, l-istokks dejjem ħallew bonds fit-tul, imma jekk qed tfittex dħul relattivament sigur bi qligħ raġonevoli, il-bonds muniċipali jistħoqqilhom ħarsa għall-benefiċċji fiskali tagħhom.
Nota: Dejjem ikkonsulta ma 'professjonist finanzjarju għall-iktar informazzjoni u tendenzi aġġornati. Dan l-artikolu mhuwiex parir dwar l-investiment u mhuwiex maħsub bħala parir dwar l-investiment.