Il-Fondi Indiċi Jistgħu Jiġu Strateġiċi f'qasir żmien u għaqli fil-Ġir Twil
Għaliex huma l-fondi indiċi ġeneralment l-aħjar għażliet ta 'investiment għal investituri fit-tul? Ir-risposta qasira hija li n-natura passiva u l-istruttura bi spejjeż baxxi tagħhom jipprovdu vantaġġ tar-rendiment li jgħinhom jegħlbu l-maġġoranza tal-fondi ġestiti b'mod attiv fit-tul.
Imma x'inhuma l-istrateġiji fuq żmien qasir għall-fondi tal-indiċi? Meta huwa l-aħjar ħin biex ninvestu f'fondi indiċi? Hemm ċerti kundizzjonijiet tas-suq li jagħmlu l-fondi ta 'l-indiċi idea aħjar minn fondi ġestiti b'mod attiv? Ejja nkomplu bi tweġiba għal dawn il-mistoqsijiet.
Meta l-Fondi Indiċi Jirbħu l-Fondi Immexxijin b'mod Attiv
Qabel ma tkompli għaddej mad-dibattitu passiv vs id-dibattitu attiv, għandu jiġi nnotat li m'hemm l-ebda metodu assolut u bla tfixkil biex wieħed ibassar x'tipi ta 'fondi mutwi jmorru aħjar minn oħrajn matul kwalunkwe perjodu ta' żmien, speċjalment perjodi qosra, bħal sena jew inqas.
Iżda hemm kundizzjonijiet li jistgħu jagħmlu l-fondi ta 'l-indiċi għażla aktar intelliġenti ta' investiment minn fondi ġestiti b'mod attiv:
- Strong Bull Markets (Ħażniet): Meta l-prezzijiet tal-istokk qed jiżdiedu fis- setturi kollha u t -tipi ta 'fondi reċiproċi , il-maniġers tal-fondi attivi jitilfu l-vantaġġ tagħhom għax ix-xiri u l-bejgħ strateġiċi għandhom iċ-ċans li jitilfu l-indiċijiet ewlenin tas-suq bħala tqabbil jew li jegħlbuhom. Per eżempju, fl-2006, meta s-suq kien fis-sena kalendarja finali tal-bull run preċedenti tiegħu, l -Indiċi Vanguard 500 (VFINX) qabeż aktar minn 75% tal- fondi kbar ta ' taħlit . U fl-2010 u fl-2011, meta l-istokks kienu f'modalità ta 'rkupru sħiħ wara s-suq tal-2008, VFINX rebħu 70% u 80% tal-kategorija sħabhom rispettivament.
- Kondizzjonijiet Ekonomiċi dgħajfin (Bonds): Is -swieq tal-bonds jistgħu jkunu diffiċli biex wieħed jinnaviga u l-maniġers tal-fondi tal-bonds bi strateġiji ta 'ġestjoni attiva spiss jitgħallmu b'dan il-mod diffiċli - billi jitilfu fondi indiċjati bħal Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX) . Per eżempju, meta l-irkupru ekonomiku niżel fl-2011, u l-fondi ta 'l-ishma kienu fortunati biex jaħarbu prospetti negattivi, il-fondi tal-bonds kellhom sena pożittiva. Iżda l-fondi tal-indiċi tal-bonds kellhom sena kbira. VBMFX qabeż 85% tal -fondi ta 'bonds għal terminu medju .
L-iktar ħin komuni meta l-fondi tal-indiċi jitilfu għal fondi ġestiti b'mod attiv meta s-swieq isiru volatili u biss maniġer tal-fond attiv b'ħiliet (jew xxurtjati) jista 'jgħaddi mill-istokks jew bonds li jistgħu jaqbżu l-indiċijiet tas-suq ewlenin. Dan it-tip ta 'suq spiss jissejjaħ suq ta' stock-picker. U bħal f'kull ambjent tas-suq, hemm ukoll ċerti setturi li jistgħu jaqdu aħjar minn oħrajn fi swieq volatili.
Użu tal-Fondi Indiċi b'Sky
L-aħħar linja hija li m'hemm l-ebda mod kif wieħed jista 'jbassar dak li se jagħmel is-suq fuq bażi ta' sena b'sena, jew għal kwalunkwe perjodu ta 'żmien partikolari għal dik il-kwistjoni. Il-fondi tal-indiċi jistgħu jkunu għodda intelliġenti għad-diversifikazzjoni u jistgħu jintużaw bil-għaqal flimkien ma 'fondi ġestiti b'mod attiv biex jinbena portafoll solidu fit-tul.
L-aktar kumpaniji ta 'fama b'varjetà tajba ta' fondi ta 'indiċi ta' prezz baxx jinkludu Vanguard, Fidelity u Charles Schwab.
Ċaħda: L-informazzjoni f'dan is-sit hija pprovduta għal skopijiet ta 'diskussjoni biss, u m'għandhiex tiġi interpretata ħażin bħala parir dwar l-investiment. Taħt l-ebda ċirkostanza din l-informazzjoni ma tirrappreżenta rakkomandazzjoni biex jinxtraw jew jinbiegħu titoli.