Il-Benefiċċji tal-Ħażniet ta 'Utilità
L-utilitajiet huma kumpaniji li jipprovdu servizzi essenzjali bħall-ilma, il-gass u l-elettriku.
Peress li dawn is-servizzi huma dejjem mitluba, ma jimpurtax kemm fast jew bil-mod l- ekonomija qed tikber, is-settur għandu tendenza li jkun wieħed mill-oqsma aktar stabbli tas-suq tal-ishma f'termini tal-prestazzjoni ta 'kuljum.
L-istokks tal-utilità wkoll għandhom tendenza li jżommuhom aħjar fis-swieq li jaqgħu, peress li l-investituri ġeneralment ikunu f'inqas għaġġla biex ibiegħu l-investimenti ta 'riskju baxx tagħhom meta l-ambjent usa' jsir qarsa. Filwaqt li l-istokks ta 'utilità huma aktar riskjużi, mill-biċċa l-kbira tal-klassijiet tal-assi fis-suq tal-bonds, huma ġeneralment meqjusa bħala riskju aktar baxx meta mqabbla mal-istokk tas-suq globali.
Il-benefiċċju primarju tal-utilitajiet huwa li tipikament iħallsu dividendi ogħla mis-suq. Fl-aħħar għaxar snin, is - Settur Agħżel is-Settur SPDR-Utilities (ticker: XLU) li jinvesti fis-settur kollu tal-utilitajiet tal-Istati Uniti b'enfasi fuq l-ikbar kumpaniji - ġeneralment offriet rendiment ta 'madwar 1.75 sa 2.5 darbiet dak tal- Indiċi S & P 500 (miżura ta 'prestazzjoni usa' tas-suq tal-Istati Uniti).
Notevolment, għamlet hekk b'livell aktar baxx ta 'volatilità mis-suq kollu kemm hu.
Dividendi Għolja, Iżda Kamra Limitata għall-Apprezzament Kapitali
In-naħa l-oħra huwa li l-potenzjal għal apprezzament tal-kapital fit-tul huwa limitat għall-utilitajiet. L-opportunitajiet ta 'tkabbir għall-biċċa l-kbira tal-kumpaniji fis-settur huma limitati, u dan huwa rifless fil-prestazzjoni tal-prezz tal-istokk tagħhom.
Wieħed mill-vantaġġi ta 'dan, naturalment, huwa li b'inqas opportunitajiet biex jinvestu għal tkabbir futur, il-kumpaniji jkollhom aktar flus kontanti biex iħallsu dividendi.
Maż-żmien, madankollu, id-dividendi 'l fuq mill-medja jista' jkollhom impatt sinifikanti fuq ir-ritorn totali. Ikkunsidra li l-utilitajiet ETF imsemmija hawn fuq. Mill-debutt tiegħu fit-22 ta 'Diċembru 1998, sal-10 ta' Ġunju 2014, XLU pproduċiet qligħ totali kumulattiv ta '150.1% u medja ta' ritorn totali annwali ta '6.1%. Fl-istess perjodu, l-SPDR S & P 500 ETF (SPY), li jsegwi l-Indiċi S & P 500 - kejl wiesa 'ta' prestazzjoni għall-istokks tal-Istati Uniti - kellu qligħ totali kumulattiv ta '112.8% u qligħ medju annwali totali ta' 5.0%. Dan mhux maħsub biex juri li l-utilitajiet huma investiment superjuri, iżda li juru li ftit punti perċentwali żejda ta 'qligħ tad-dividend jista' jkollhom il-potenzjal li jiżdiedu fuq medda twila ta 'żmien.
Ir-Riskji tal-Ħażniet ta 'Utilità
Bħal kull segment tal-Borża, l-utilitajiet huma soġġetti għal forzi tas-suq usa '. Matul iż-żewġ tnaqqisiet ewlenin tas-suq tal-aħħar għaxar snin - 2001-2002 u 2008-2009 - il-ħażniet tal-utilitajiet tilfu madwar nofs il-valur tagħhom fuq bażi ta 'prezz (jiġifieri, mingħajr għadd ta' dividendi). L-investituri tad-dħul għandhom iżommu f'moħħhom meta jiddeċiedu bejn investiment f'bonds jew stokkijiet li jħallsu dividend bħal utilitajiet.
Żewġ fatturi oħra jista 'jkollhom impatt negattiv fuq il-prestazzjoni tal-ħażniet tal-utilitajiet. L-ewwel, rati ta 'imgħax li qed jogħlew jistgħu jikkawżaw li s-settur jonqos biżżejjed għal żewġ raġunijiet: 1) rati ogħla jżidu l-piż tal-imgħax tal-utilitajiet minħabba li l-kumpaniji fis-settur għandhom tendenza li jkunu intensivi fil-kapital u għalhekk aktar dejn kbir u 2) rati ogħla joħolqu investituri orjentati lejn id-dħul biex ixaqilbu lejn il-bonds u lil hinn mill-għażliet ta 'rendiment aktar riskjużi fis-suq tal-ishma. Barra minn hekk, is-settur huwa rregolat ħafna u għalhekk vulnerabbli għal bidliet fil-politika tal-gvern.
Kif tinvesti fil-Ħażniet ta 'Utilità
Tista 'tinvesti f'ħażniet ta' utilità permezz ta 'kwalunkwe sensar. Huwa possibbli li jinvestu f'ażijiet ta 'utilità individwali, fondi reċiproċi li jispeċjalizzaw fis-settur, jew ETFs bħalma huma l-Utilitajiet SPDR tas-Settur Select. Kun żgur li tikkuntattja konsulent finanzjarju jew tuża r-riżorsi l-kbar kollha onlajn disponibbli biex twettaq riċerka komprensiva qabel ma tinvesti.
Ċaħda ta 'responsabbiltà : L-informazzjoni f'dan is-sit hija pprovduta għal skopijiet ta' diskussjoni biss, u m'għandhiex titqies bħala parir dwar l-investiment. Taħt l-ebda ċirkostanza din l-informazzjoni ma tirrappreżenta rakkomandazzjoni biex jinxtraw jew jinbiegħu titoli.