Definizzjoni u Strateġija ta 'Ġestjoni tal-Portafoll għall-Investiment ta' Fond Reċiproku
Bħal bosta mill-aqwa strateġiji u filosofiji ta 'investiment, il-qofol u s-satellita huma sempliċi u effettivi, speċjalment għal investiment fit-tul, xiri u żamma.
Definizzjoni tal-Portafoll tal-Core u tas-Satellita
Core and Satellite huwa disinn ta 'portafoll ta' investiment komuni u ppjanat għall-ħin li jikkonsisti minn "qalba", bħal fond reċiproku tal-indiċi tal-istokks kbar, li jirrappreżenta l-akbar porzjon tal-portafoll, u tipi oħra ta 'fondi - "fondi - kull wieħed jikkonsisti f'porzjonijiet iżgħar tal-portafoll biex jinħoloq it-total.
L-għan primarju ta 'dan id-disinn tal-portafoll huwa li tnaqqas ir-riskju permezz tad-diversifikazzjoni (billi tpoġġi l-bajd f'qatet differenti) filwaqt li taqbeż il-prestazzjoni (kisba ta' profitti ogħla minn). Fil-qosor, portafoll Core u Satellitari nisperaw li jinkiseb qligħ fuq il-medja b'riskju taħt il-medja għall-investitur.
Tibda bil-Core
L-aqwa qofol huwa fond ta 'stokk ta' daqs kbir differenti, bħal fond ta 'indiċi ta' spiża baxxa S & P 500 . Il-qalba tirrappreżenta l-akbar porzjon tal-portafoll tiegħek. Perċentwal tajjeb għal portafoll moderat , per eżempju, huwa ta '30-40%.
Ir-raġuni għaliex il- fondi ta 'l-indiċi ta' daqs kbir jaħdmu sew bħala holdings ewlenin minħabba li informazzjoni dwar kumpaniji kbar, bħal Wal-Mart, GE, Exxon u Microsoft, hija tant faċilment disponibbli għall-pubbliku li huwa estremament diffiċli għall-investituri biex iwettqu b'mod konsistenti is-suq, speċjalment fuq perjodi twal ta 'żmien.
Fi kliem ieħor, jekk anke l-vantaġġi jkollhom żmien diffiċli li jegħleb lS & P 500 , għaliex għandek tagħmel xi aħjar? Tista 'titgħallem aktar dwar dan il-kunċett u r-raġunament għall-użu ta' fondi ta 'indiċi billi taqra dwar l -Ipoteżi tas-Swieq Effiċjenti (EMH) .
Żid is-Satelliti
Wara li jixtru l-qalba tal-kappa l-kbira, tipi differenti ta 'fondi - is- "satelliti" - li jirrappreżentaw kategoriji ta' fondi differenti se jikkompletaw l-istruttura tal-portafoll tal-Fond reċiproku Core u Satellite.
Dawn il-fondi l-oħra jistgħu jinkludu stokk f'nofs il-limitu, ħażniet żgħar, ħażniet barranin, dħul fiss (bond), fondi tas-settur u fondi tas-suq tal-flus. Dawn is-satelliti huma l-fondi li se jgħinu lill-investitur, jekk jirnexxi f'din l-istrateġija, biex jikseb qligħ ogħla mill-punt ta 'riferiment, bħall- S & P 500 .
Bħala minimu, u forsi l-iktar importanti, id-disinn tal-kostruzzjoni tal-portafoll Core u Satellite jista 'jgħin biex jiġu assigurati l-investituri huma diversifikati sew fost tipi ta' assi differenti (stokks, bonds u flus kontanti) u kategoriji ta 'fondi reċiproċi differenti. Din l-allokazzjoni tal-assi u l-għamla tal-investiment jistgħu wkoll jgħinu lill-investitur jikseb dħul raġonevoli għal riskju raġonevoli.
Ċaħda: L-informazzjoni f'dan is-sit hija pprovduta għal skopijiet ta 'diskussjoni biss, u m'għandhiex tiġi interpretata ħażin bħala parir dwar l-investiment. Taħt l-ebda ċirkostanza din l-informazzjoni ma tirrappreżenta rakkomandazzjoni biex jinxtraw jew jinbiegħu titoli.